Tiêu chí 

Chứng khoán 

Hàng hóa phái sinh

Forex

Bản chất 

Chứng khoán là giao dịch mua bán cổ phần của 1 công ty

Phái sinh hàng hóa là giao dịch 1 loại hàng hóa như cà phê, cao su, lúa mì, đường, thép…trên sàn giao dịch. 

Ngoại hối (còn được biết đến như là forex hay FX) tức thị trường toàn cầu, nơi mà nhà giao dịch, nhà đầu tư, các tổ chức và ngân hàng, trao đổi, đầu cư, mua và bán các đồng tiền trên thế giới.

Môi trường đầu tư  

Linh hoạt lựa chọn trường phái đầu tư thích hợp: tùy vào mục tiêu đầu tư và khả năng chấp nhận rủi ro mà Nhà đầu tư có thể tự do lựa chọn trường phái đầu tư.

Phái sinh tiếp cận tới mọi đối tượng mong muốn giao dịch: những Nhà đầu tư phòng ngừa rủi ro, Nhà đầu cơ và nhà kinh doanh chênh lệch giá.

Forex tiếp cận đến nhà đầu tư và nhà kinh doanh chênh lệch giá của các loại tiền trên thế giới. 

Tính thanh khoản

Tính thanh khoản trung bình vì trong chứng khoán một giao dịch chỉ được thực hiện trong trường hợp người mua muốn mua và người bán muốn bán một lượng cổ phiếu nào đó. Một giao dịch lần lượt trải qua hai quá trình riêng rẽ là mua và bán, có nghĩa là bạn phải mua vào rồi sau đó mới có thể bán ra.

Hàng hóa giao dịch với thế giới nên tính thanh khoản cao. 

Luôn có một lượng người mua và người bán trên thị trường. Do đó, tính thanh khoản khá cao. Giao dịch được xử lý 24 giờ một ngày.

Mức ký quỹ

Mức ký quỹ thấp theo tỉ lệ 1:3 (tức là nếu bạn có 100 triệu bạn sẽ chỉ vay được 300 triệu)

Mức ký quỹ cao (hợp đồng hàng hoá ví dụ café mức ký quỹ 1/10 tức hợp đồng cà phê 330 triệu 1 hợp đồng thì mình chỉ ký quỹ 33 triệu – 10% là có thể mua 1 hợp đồng cà phê). So với các kênh đầu tư truyền thống được pháp luật Việt Nam cho phép như chứng khoán hoặc BĐS thì phái sinh hàng hóa có tỷ lệ ký quỹ vượt trội hơn hẳn (tối đa 1:30, tùy theo một số mặt hàng). Do đó, nhà đầu tư không cần tốn quá nhiều vốn để giao dịch.

Mức ký quỹ 1% giá trị giao dịch.
***Yêu cầu ký quỹ bổ sung: Cơ chế thanh toán hợp đồng tương lai là thanh toán hàng ngày, các khoản lãi, lỗ phát sinh từ Hợp đồng tương lai được hiện thực hóa hàng ngày và phản ánh ngay trên tài khoản ký quỹ. Nhà đầu tư phải thực hiện ký quỹ bổ sung ngay khi số tiền trên tài khoản ký quỹ của Nhà đầu tư xuống bằng hoặc thấp hơn mức ký quỹ duy trì.

Cách mua bán, rút tiền

Cách mua bán bên chứng khoán là giao dịch mua bán 1 chiều chỉ có chứng khoán lên mới có lãi còn chứng khoán xuống chơi chứng khoán.

Mua ván rút tiền qua công ty chứng khoán hoặc lên sở chứng khoán.

Giao dịch mua bán hai chiều nên nhà đầu tư vẫn kiếm tiền được khi thị trường lên và khi thị trường xuống (mua bán 2 chiều). Nhà đầu tư có thể liên tục mở và đóng vị thế (tức mua hoặc bán) trong phiên giao dịch để tìm kiếm lợi nhuận dựa trên biến động lên hoặc xuống của thị trường.
Mua bán qua công ty hàng hóa lên sở hàng hóa.

Các giao dịch được xử lý như sau: một nhà giao dịch có thể mua vào một loại tiền tệ rồi sau đó bán ra hoặc bán ra trước rồi mua vào sau.

Độ rủi ro 

Giá chứng khoán biến động chậm nên giao dịch ít rủi ro. 

Mức độ biến động nhẹ nhàng phù hợp với những ai phân tích kỹ thuật tốt. Gia tăng lợi nhuận từ việc xác định trước chi phí cố định, rủi ro ở mức xác định trước.
Hàng hóa cơ bản có mức giá thành sản xuất nến giá biến động không quá thấp so với điểm hòa vốn và cũng không quá cao vì tuân theo quy luật cung cầu
Bên cạnh đó vì được nhà nước và bộ công thương bảo hộ nên giao dịch hàng hóa phái sinh không sợ rủi ro. 

Forex có nhiều sàn ‘khống’ và sàn ôm lệnh do đó nhiều rủi ro nên nhà đầu tư nên cực kỳ cẩn thận khi tham gia ‘sân chơi’ này. 

Công cụ hỗ trợ 

Giao dịch qua nhân viên, giao dịch trực tuyến qua web, giao dịch qua app trên điện thoại nên dễ dàng linh hoạt hơn. 

Giao dich qua nhân viên, giao dịch qua phần mềm trên window 10 máy tính, chưa có giao dịch qua điện thoại vì hệ thống còn mới nên hơi bất tiện. 

Việc giao dịch được thực hiện trên ‘thị trường liên ngân hàng’, một kênh trực tuyến mà qua đó các đồng tiền được giao dịch 24h một ngày, 5 ngày một tuần.

Phí giao dịch 

Phí margin qua đêm khá cao giao động 0.35-0.15%

Thị trường phái sinh hàng hóa chỉ trả (0.07-0.14% giá trị hợp đồng). Ngoài ra, không thu thêm bất kỳ loại chi phí nào khác (không phí qua đêm, không lãi vay).

Hoa hồng môi giới thấp, chi phí xử lý giao dịch chính là khoảng chênh lệch giữa giá chào mua và giá chào bán.

Đối với Forex thì chủ yếu có các loại phí sau (khi/ lot: mỗi sàn khác nhau, trung bình như sau):1. Mở lệnh: 7s/lot2. Đóng lệnh: gần như không mất3. Phí qua đêm: Sell thường được tiền, còn Buy thì mất tiền4. Spread: 5-7s/lot

Tính đòn bẩy 

Sử dụng đòn bẩy tài chính không quá cao giúp hạn chế rủi ro thua lỗ trong trường hợp cổ phiếu giảm giá.

Sử dụng đòn bẩy tài chính lớn. Lợi thế đòn bẩy là một đặc điểm khác của Phái sinh so với Chứng khoán. Khi tham gia giao dịch, Nhà đầu tư chỉ phải bỏ ra 1/10(ký quỹ) giá trị của Hợp đồng.

Một trong những lợi ích của giao dịch Forex là khả năng tạo ra lợi nhuận tiềm năng lớn với ít tiền đầu tư. Đòn bẩy đơn giản hóa việc tham gia vào thị trường Forex. 

Cường độ giao dịch 

Thời gian giao dịch bị hạn chế do quy định về thời gian thanh toán bù trừ T+3. Tức là từ ngày bán chứng khoán đến 3 ngày sau nhà đầu tư mới nhận được tiền chứ không được nhận ngay lúc bán

Cường độ giao dịch linh hoạt. Cách thức giao dịch trên thị trường Phái sinh cơ bản giống Cổ phiếu. Tuy nhiên, tính chất linh hoạt của các sản phẩm trong Phái sinh có thể thực hiện bán khống (Mở vị thế bán), giao dịch T+0 chốt lời/chốt lỗ ngay trong ngày.

Tính minh bạch 

Báo cáo tài chính đôi lúc không được minh bạch tùy uy tín và quy mô từng công ty. 

Sở giao dịch hàng hóa Việt Nam liên thông với các Sở giao dịch hàng hóa thế giới nên thông tin về giá cả hàng hóa được công khai minh bạch rõ ràng, cập nhật biến động nhanh chóng.
MXV đăng ký danh sách Legal Entity Identifier (LEI) do The Financial Stability Board (FSB) áp dụng cho tất cả giao dịch tài chính với các đối tác ở châu Âu.
Phần mềm giao dịch hoàn toàn bằng Tiếng Việt với độ minh bạch cao.

Vì không được pháp luật quy định vậy nên muốn tham gia Forex các nhà đầu tư nên chọn các sàn có giấy phép của NFA (Mỹ), FCA (Anh), ASIC (Úc)…

Pháp luật 

Được nhà nước cấp phép hoạt động.

Được Bộ Công Thương cấp phép và hoàn toàn hợp pháp tại Việt Nam. Cụ thể, Sở Giao dịch hàng hóa Việt Nam hoạt động theo giấy phép sửa đổi bổ sung số 486/GP-BCT do Bộ Công Thương cấp ngày 08/06/2018.

Hiện nay pháp luật Việt Nam không cấm forex, tuy nhiên vì chưa có luật định, quy chế riêng về forex nên nhà đầu tư cũng không được pháp luật bảo vệ và không bị thu thuế