Tư vấn khuyến nghị giao dịch ngày 30/06/2020

Đậu tương giảm trước báo cáo nên đang có xác suất tăng cao hơn

Đậu tương đóng cửa với mức tăng rất nhỏ sau một phiên giao dịch giằng co. Reuters dự đoán USDA sẽ tăng mạnh diện tích gieo trồng đậu tương trong báo cáo tối nay, nhưng dự đoán này có lẽ đã được phản ánh vào giá từ cuối tuần trước. Trong báo cáo Crop Progress rạng sáng nay, chất lượng đậu tương được USDA tăng thêm 1% so với tuần trước, lên mức 71% tốt – tuyệt vời và cao hơn nhiều mức 54% cùng kỳ năm ngoái. Báo cáo Export Inspections của đậu tương vẫn chỉ có các số liệu giao hàng thấp. Các tin đồn Trung Quốc mua thêm đậu tương Mỹ đã không được kiểm chứng trong báo cáo Daily Export Sales tối qua. Nhìn chung, các thông tin cơ bản của đậu tương trong 24 giờ qua không có gì đặc biệt, nên giá giao dịch lên – xuống trong khoảng rộng và đóng cửa hầu như không thay đổi. Thị trường có vẻ như đã cân đối xong trạng thái và chỉ còn chờ các báo cáo quan trọng tối nay. Giaodich24 cho rằng số liệu diện tích của USDA sẽ được so với dự đoán của Reuters và quyết định xu hướng tăng – giảm sau đó.

Khô đậu tương chịu rất nhiều lực bán trong ngày hôm qua, khi giá dầu đậu tương mạnh lên. Ngay từ đầu phiên tối, các thông tin ảnh hưởng xấu tới nguồn cung dầu cọ Malaysia và việc Indonesia thử nghiệm chương trình nhiên liệu sinh học mới, dùng nhiều dầu cọ hơn, kết hợp với xu hướng tăng của thị trường dầu thô đã giúp giá dầu đậu tương mạnh lên. Điều này trái ngược với xu hướng giảm 1.1% và là phiên giảm thứ 4 của giá dầu cọ Malaysia. Giá khô đậu tương hiện đã ở vùng thấp nhưng chưa thể coi là đã phá vỡ vùng hỗ trợ 290 trên biểu đồ kĩ thuật tháng 12. Giá nhiều khả năng sẽ chỉ giằng co ở vùng giá này trong phiên sáng và tăng – giảm theo đậu tương sau báo cáo tối nay.

Trong hai báo cáo sẽ được USDA phát hành vào lúc 23:00 đêm nay, tác động từ số liệu diện tích có thể sẽ mạnh hơn, bởi khác với ngô, thị trường không có nhiều nghi ngờ cần phải giải đáp về việc sử dụng đậu tương trong quý vừa qua. Tốc độ xuất khẩu đã được phản ánh khá đầy đủ qua các báo cáo Export Sales, với các hợp đồng mua hàng nhiều hơn từ Trung Quốc nhưng vẫn chưa thể đạt yêu cầu. Xuất khẩu đậu tương Mỹ từ đầu niên vụ 2019/20 vẫn đang chậm hơn nhiều so với kế hoạch và sẽ rất khó đạt được mức xuất khẩu mà USDA đang đặt ra cho cả niên vụ này. Trong khi đó, diện tích gieo trồng đậu tương Mỹ năm nay là bao nhiêu vẫn đang có dấu hỏi và diện tích thay đổi có thể sẽ khiến tồn kho cuối vụ 2020/21 trong báo cáo của USDA thay đổi 100 – 200 triệu giạ là điều hết sức bình thường. Tồn kho 400 – 500 triệu giạ sẽ bị coi là mức cao và giá sẽ duy trì ở vùng thấp từ 8 – 10 USD/giạ trong dài hạn. Nhưng nếu tồn kho giảm xuống dưới 300 triệu giạ, có thể coi là mức tồn kho trung bình và hoàn toàn có thể tạo ra 1 xu hướng tăng mạnh trên thị trường đậu tương trong thời gian tới.

DỰ ĐOÁN GIÁ:

Đậu tương tháng 11 (ZSX20): Giá sẽ có biến động mạnh trong báo cáo tối nay. Do đậu tương đã giảm từ trước theo dự đoán, nên Giaodich24 đang đánh giá xác suất tăng điểm có thể sẽ cao hơn, khoảng 55%.
Khô đậu tương tháng 12 (ZMZ20): Giá sẽ đi theo đậu tương nếu đậu tương biến động mạnh. Còn nếu đậu tương chỉ tăng – giảm với biên độ hẹp, khô đậu tương sẽ tiếp tục trái chiều với dầu đậu tương.
Dầu đậu tương tháng 12 (ZLZ20): Dầu đậu tương có thể sẽ tiếp tục giằng co và đi ngang ở dưới 29.5. Các phiên lên xuống xen kẽ có thể còn kéo dài trong 2 – 3 phiên tới.

PHÂN TÍCH BIỂU ĐỒ KĨ THUẬT (BIỂU ĐỒ NGÀY):

Đậu tương tháng 11 (ZSX20): Giá tăng nhẹ không đáng kể trong tối nay.

MACD đang hướng xuống, ở cao trên mức 0.

StochF hướng xuống, đang ở vùng quá bán.

RSI đi ngang, đang ở dưới mức trung bình.

Bollingerbands đang đi ngang với khoảng trung bình.

Kháng cự: 882 ; 900.
Hỗ trợ: 840 ; 820.

=> Mô hình kĩ thuật đang ở cuối mô hình tam giác, dự báo sắp có biến động trong thời gian tới.

Khô đậu tương tháng 12 (ZMZ20): Giá gapup nhỏ và tăng nhẹ trong sáng nay.

MACD đang hướng xuống, ở dưới mức 0.

StochF hướng xuống, đang ở dưới mức quá bán.

RSI hướng lên, đang ở dưới trung bình.

Bollingerbands đang mở rộng, giá ở sát cạnh dưới.

Kháng cự: 300; 305.
Hỗ trợ: 290 ; 280.

=> Mô hình kĩ thuật đang thiên về “bearish” trong ngắn hạn.

Dầu đậu tương tháng 12 (ZLZ20): Giá tăng nhẹ trong sáng nay.

MACD đang hướng xuống, đang ở trên mức 0.

StochF hướng lên, đang ở dưới trung bình.

RSI hướng lên, đang ở trên trung bình.

Bollingerbands đang đi ngang với khoảng hẹp.

Kháng cự: 29.5 ; 31.
Hỗ trợ: 26 ; 22.

=> Mô hình kĩ thuật đang ở cuối mô hình tam giác với khoảng giao dịch thu hẹp dần.

Ngô có thể sẽ có biến động sau các báo cáo tối nay của USDA

Ngô tăng mạnh trong ngày hôm qua, là diễn biến khá bất ngờ và đã hồi phục lại một nửa những gì đã mất trong cả tuần trước. Tuy nhiên, giá ngô tháng 9 vẫn đang ở dưới trendline giảm điểm trong trung – dài hạn nên chưa được tính là đã đảo chiều xu hướng giảm điểm này. Ngô phải tăng lên ít nhất 340 và thậm chí phải vượt 340 mới được coi là tín hiệu “bullish” mạnh hơn, nếu không giá sẽ chỉ giao dịch trong khoảng 315 – 340 trong thời gian tới.

Mặc dù các tin đồn Trung Quốc mua ngô Mỹ không được xác nhận trong các báo cáo Daily Export Sales của USDA, nhưng dự đoán USDA sẽ giảm diện tích gieo trồng ngô trong báo cáo tối nay là một trong những nguyên nhân khiến giá ngô hồi phục trở lại. Tuy nhiên diện tích 95.20 triệu mẫu như dự đoán của Reuters vẫn là mức diện tích cao thứ 3 trong lịch sử tại Mỹ, nên sẽ không phải là tín hiệu “bullish” quá mạnh. Bên cạnh số liệu về diện tích, thị trường cũng sẽ phân tích cả số liệu Tồn kho quý trong báo cáo Grains Stocks để đánh giá mức độ sử dụng ngô cho xuất khẩu và sản xuất ethanol trong quý vừa qua. Đặc biệt sẽ là mức sử dụng ngô cho sản xuất ethanol, trong giai đoạn nhu cầu nhiên liệu tại Mỹ giảm thấp do đại dịch Covid-19.

Báo cáo Crop Progress rạng sáng nay của USDA cho biết chất lượng ngô tăng thêm 1% tốt – tuyệt vời, đúng với các dự đoán trước đó của thị trường. Đây là mức cao hơn tới 17% so với cùng kỳ năm ngoái, nên có thể tạo ra một chút áp lực lên giá ngô trước thời điểm ra báo cáo. Trên biểu đồ kĩ thuật tháng 9, hỗ trợ 315 vẫn là vùng giá cực kỳ quan trọng và đã đẩy được giá lên, cho thấy khả năng ngô phá vỡ vùng đáy này là không nhiều

DỰ ĐOÁN GIÁ:

Ngô tháng 9 (ZCU20): Giá có thể sẽ có biến động mạnh sau các báo cáo tối nay. Số liệu diện tích và Tồn kho quý đều quan trọng như nhau đối với ngô, nhưng theo đánh giá của Giaodich24, số liệu tồn kho có thể sẽ có nhiều tác động tới thị trường hơn trong báo cáo lần này.

PHÂN TÍCH KĨ THUẬT (BIỂU ĐỒ NGÀY):

Ngô tháng 9 (ZCU20): Ngô giảm nhẹ trong sáng nay.

MACD đang hướng xuống, ở cao trên mức 0.

StochF hướng lên, đang ở dưới trung bình.

RSI hướng xuống, đang ở dưới mức trung bình.

Bollingerbands đang đi ngang với khoảng hơi mở rộng.

Kháng cự: 338 ; 350.
Hỗ trợ: 315 ; 300.

=> Mô hình kĩ thuật vẫn đang “bearish” do ở dưới trendline giảm điểm trong trung hạn.

Lúa mỳ có thể sẽ có ít biến động hơn sau báo cáo tối nay

Lúa mỳ đóng cửa tăng mạnh trong phiên hôm qua, gần lấy lại số điểm đã mất trong phiên giao dịch cuối tuần trước. Không có nhiều lý do thực sự hợp lý để giải thích cho phiên tăng này, cũng giống như trường hợp của phiên giảm mạnh cuối tuần trước. Có thể vì giá giảm mạnh bất thường vào cuối tuần, nên thị trường hồi phục trở lại trong tuần này và đã giúp lúa mỳ bật lên từ vùng đáy. Báo cáo từ Canada cho thấy diện tích lúa mỳ tuy giảm nhẹ so với dự đoán trước nhưng cao hơn so với năm ngoái. Agritel dự đoán sản lượng lúa mỳ Ukraina sẽ giảm mạnh. Trung Quốc tăng thuế nhập khẩu đối với lúa mỳ và lúa mạch của Úc. Đây đều là các tin “bullish” và cũng góp phần vào phiên tăng điểm đầu tuần.

Trong báo cáo Crop Progress rạng sáng nay, chất lượng lúa mỳ vụ xuân tiếp tục giảm 6% so với tuần trước, nghĩa là đã giảm tới 12% so với 2 tuần gần nhất và hiện đã kém 6% so với chất lượng cùng kỳ năm ngoái, cho thấy vùng hạn hán ở North Dakota đang rất nghiêm trọng và sẽ còn tác động xấu đến chất lượng mùa vụ lúa mỳ trong thời gian tới.

Trong tối nay, báo cáo Grains Stocks cũng là số liệu chốt tồn kho cuối vụ lúa mỳ 2019/20 của Mỹ, có thể sẽ là báo cáo được quan tâm hơn so với số liệu diện tích trong báo cáo Final Acreage. Reuters dự đoán tồn kho sẽ ở mức 980 triệu giạ, so với 983 trong báo cáo tháng 6 của USDA. Vì thế, các báo cáo tối nay có thể sẽ ít có tác động lên lúa mỳ hơn so với các mặt hàng khác.

DỰ ĐOÁN GIÁ:

Lúa mỳ Chicago tháng 9 (ZWU20): Giá có thể sẽ ít biến động hơn đậu tương và ngô sau báo cáo tối nay. Khoảng giao dịch 470 – 500 có thể sẽ được duy trì trong phần còn lại của tuần này.

PHÂN TÍCH KĨ THUẬT (BIỂU ĐỒ NGÀY):